32年資本管理經(jīng)驗
高級會計師、注冊會計師
國內(nèi)“零稅負(fù)”并購重組第一人
經(jīng)濟(jì)學(xué)士、理學(xué)士、Staffordshire大學(xué)MBA
黑貓財經(jīng)創(chuàng)始人兼CEO、財經(jīng)節(jié)目特邀嘉賓
清華大學(xué)、北京大學(xué)、中央財大、上海交大、浙江大學(xué)、
中山大學(xué)、四川大學(xué)等十多所大學(xué)資本課程特聘講師
曾任：中國石化湖北興化股份有限公司 ｜財務(wù)總監(jiān)
曾任：僑興集團(tuán)（中國500強）｜資本運作副總裁
曾任：深圳市一體醫(yī)療科技集團(tuán) ｜財務(wù)總監(jiān)
PE/VC的*作用在于解決中小企業(yè)資金問題，幫助企業(yè)迅速做大規(guī)模和提高核心競爭力，同時還可以幫助企業(yè)規(guī)范公司治理，為企業(yè)提供一系列的增值服務(wù)。引進(jìn)PE/VC已成為絕大多數(shù)擬上市企業(yè)在上市過程中的一個重要環(huán)節(jié)。
那么如何引進(jìn)私募投資機(jī)構(gòu)（PE/VC）呢，本課程將從實操的角度幫助企業(yè)決策者和操作人員正確決策和操盤。
全面掌握企業(yè)不同階段的股權(quán)融資策略
全面掌握股權(quán)融資應(yīng)開展的準(zhǔn)備工作
全面掌握股權(quán)融資12大流程
全面掌握企業(yè)估值4大方法及天使輪、A輪、B輪、Pre-IPO輪如何估值
掌握對賭協(xié)議、風(fēng)險控制、以及如何簽署對賭協(xié)議
全面掌握商業(yè)計劃書的編制技巧
全面掌握項目路演技巧
全面掌握與投資人打交道的技巧
全面掌握股權(quán)投資協(xié)議的3大核心內(nèi)容
全面掌握股權(quán)融資10大注意事項
課程運用大量知名案例加深學(xué)員對本課程知識點的理解
第一講： 股權(quán)融資概述
1. 什么是股權(quán)投資
2. 企業(yè)不同階段的股權(quán)融資策略
3. 股權(quán)融資準(zhǔn)備工作
4. 股權(quán)融資存在的風(fēng)險
【學(xué)員討論】為什么很多企業(yè)都死在了B輪融資前
第二講：股權(quán)融資12大流程
1. 確定融資目標(biāo)與原則
2. 撰寫商業(yè)計劃書
3. 多渠道尋找投資人
4. 篩選匹配的投資人
5. 與投資人談判
6. 簽署投資框架協(xié)議（Termsheet）
7. 配合投資人盡職調(diào)查
8. 交易結(jié)構(gòu)與投資人談判
9. 簽署正式投資協(xié)議
10. 投資方打款及交割
11. 完成交割后義務(wù)
12. 配合投資人的投后管理工作
【案例分析】阿里巴巴、大族激光
第三講：企業(yè)估值及對賭協(xié)議
1. 什么是企業(yè)估值
2. 估值的主要方法
3. 收益現(xiàn)值法
4. 可比公司法
5. 可比交易法
6. 資產(chǎn)基礎(chǔ)法
7. 如何確定企業(yè)估值
8. 天使輪、A輪、B輪、Pre-IPO如何估值
9. 對賭協(xié)議及其風(fēng)險
10. 什么是對賭協(xié)議
11. 對賭協(xié)議存在的風(fēng)險及其控制
12. 如何簽訂對賭協(xié)議
13. 證監(jiān)會對對賭協(xié)議的認(rèn)定
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第四講：商業(yè)計劃書的撰寫
1. 商業(yè)計劃書的作用
2. 商業(yè)計劃書的重要性
3. 商業(yè)計劃書的3大核心要點
4. 商業(yè)計劃書的主要框架
5. 商業(yè)計劃書的撰寫
6. 項目定位（項目是什么）
7. 提出問題（市場痛點）
8. 解決方案（產(chǎn)品與服務(wù)）
9. 市場分析（市場容量）
10. 營銷策略（如何啟動）
11. 競爭優(yōu)勢（競爭對手）
12. 核心團(tuán)隊（團(tuán)隊背景）
13. 執(zhí)行現(xiàn)狀（已做事情）
14. 計劃目標(biāo)（未來前景）
15. 商業(yè)模式（怎么賺錢）
16. 股權(quán)結(jié)構(gòu)（怎么分錢）
17. 融資計劃（需要多少錢）
18. 投資人考量項目的7大重點
19. 商業(yè)計劃書的10大禁忌
20. 商業(yè)計劃書推送技巧
【案例分析】商業(yè)計劃書模板、××公司商業(yè)計劃書
第五講：項目路演技巧
1. PPT的整體風(fēng)格
2. PPT的內(nèi)容
3. 演講的內(nèi)容
4. 記憶要領(lǐng)（5W）
5. 一句話要領(lǐng)
6. 舞臺意識
7. 項目路演10大注意事項
【學(xué)員討論】模擬路演
第六講： 如何與投資人打交道
1. 投前階段（談戀愛）
2. 保持一顆平常心
3. 約見投資人需要注意的10大事項
4. 與投資人溝通時的15大禁忌
5. 投資人不投資時的潛臺詞
6. 如何堤防騙子投資人
7. 投后階段（結(jié)婚生孩子）
8. 信任
9. 溝通
10. 支持
11. 維護(hù)
第七講： 股權(quán)投資協(xié)議的3大核心內(nèi)容
1. 投資意向書（Termsheet）
2. 什么是投資意向書
3. 投資意向書的作用
4. 投資意向書的效力
5. 投資意向書的核心條款
6. 投資先決條件條款
7. 陳述與保證條款
8. 交割條件條款
9. 投資協(xié)議10大核心條款
10. 投資金融工具條款
11. 投資估值條款
12. 反攤薄條款
13. 分期投資條款
14. 公司控制權(quán)的競?cè)l款
15. 管理層的肯定性和否定性條款
16. 回購權(quán)
17. 共同賣股權(quán)
18. 強賣權(quán)
19. 清算優(yōu)先權(quán)
【案例分析】鼎輝和俏江南的恩恩怨怨
第八講： 股權(quán)融資10大注意事項
1. 什么時候做股權(quán)融資
2. 要不要請融資顧問
3. 要做哪些準(zhǔn)備工作
4. 估值有哪些誤區(qū)
5. 融資是否越多越好
6. 股權(quán)稀釋注意事項
7. 什么樣的投資人適合你
8. 期權(quán)池如何設(shè)計
9. 謹(jǐn)慎對待投資條款
10. 融資完成僅是開始
【案例分析】ofo的股權(quán)融資
